داستان زیر به شما کمک می‌کند تا نحوه عملکرد کارگزاران فارکس را درک کنید
روزی روزگاری، دو دوست-دشمن به نام‌های بتمن و مرد عنکبوتی با هم وقت می‌گذراندند. آنها روی مبل لم داده بودند و فیلم لیگ عدالت (نسخه زک اسنایدر) را تماشا می‌کردند، اما بعد از چند ساعت، حوصله‌شان سر رفت. حتی بتمن از دیدن خود در فیلم که به دلیل نداشتن قدرت‌های ذاتی مانند بقیه شخصیت‌ها، دائماً با صدایی خفه و عمیق غر می‌زد، اذیت شد.
ناگهان، مرد عنکبوتی از جایش بلند شد و با هیجان فریاد زد:
“هی بروس!
“به من بتمن بگو!
“هر طور می‌خواهی بروس. به هر حال، من یک ایده جالب دارم!
“اوه! من عاشق ایده‌های جالب هستم! چی هست؟
“بیا یک بازی حدس و گمان انجام دهیم و ببینیم قیمت چیزی بالا می‌رود یا پایین.
“یک بازی حدس و گمان؟ شما عنکبوتها خیلی باهوش هستید.
“رفیق من عنکبوت نیستم. من فقط بعد از نیش یک عنکبوت رادیواکتیو، توانایی‌های مرتبط با عنکبوت را پیدا کردم. فرقش اینه. فقط به این دلیل که من یک لباس اسپندکس با نماد عنکبوت می‌پوشم، به معنای واقعی عنکبوت نیستم.
“باشه، هر طور می‌خواهی. لباس بتمن من هنوز هم بهتر است. برجستگی‌های نوک سینه‌هایم را بیشتر نشان می‌دهد و عضلات شکم کاملاً تراشیده‌ام را به رخ می‌کشد. به هر حال، من علاقه‌مندم. من نه تنها ثروتمند هستم، بلکه باهوش هم هستم. حدس‌های من همیشه درست از آب در می‌آیند. لطفاً جزئیات این بازی را بیشتر توضیح بده.
“بازی به این صورت است: سعی کن حدس بزنی که نرخ ارز GBP/USD بالا می‌رود یا پایین. مثلاً فرض کن نرخ ارز فعلی 1.4000 باشد. به نظر تو بالا می‌رود یا پایین؟
بتمن به عنکبوتها اعتماد ندارد. او بت‌فون خود را باز می‌کند و نرخ ارز فعلی GBP/USD را در گوگل جستجو می‌کند و تأیید می‌کند که 1.4000 است. او می‌خواهد مطمئن شود که مرد عنکبوتی فقط اعداد را از سر خودش در نمی‌آورد.
“من فکر می‌کنم بالا می‌رود.
“واقعاً؟ پس بیا یک شرط‌بندی بکنیم.
شرط‌بندی با مرد عنکبوتی
مرد عنکبوتی به بتمن پیشنهاد یک شرط‌بندی می‌دهد. او می‌گوید:
«چه شرطی؟ چطور کار می‌کند؟
اگر پوند انگلیس در برابر دلار آمریکا (GBP/USD) بالا برود، شما به من، معادل تفاوت قیمت فعلی آن با قیمتی که در زمان بستن شرط، تعیین می‌کنید، پرداخت خواهید کرد. اما اگر GBP/USD پایین بیاید، شما به من، معادل آن تفاوت را پرداخت می‌کنید. پرداخت‌ها نقدی انجام می‌شود. همچنین، می‌توانید هر زمان که خواستید معامله را ببندید. نظرت چیست؟»
بتمن می‌پذیرد: «باشه، من شرط را می‌بندم.»
موقعیت معاملاتی «گرفتن پوزیشن لانگ»
در این لحظه، بتمن یک واحد از GBP/USD را با قیمت ۱.۴۰۰۰ دلار خریداری می‌کند (گرفتن پوزیشن لانگ). این بدان معناست که هر حرکت ۱ پیپ (واحد تغییر قیمت) برابر با ۰.۰۰۰۱ دلار است.
بستن معامله
یک ساعت بعد، مرد عنکبوتی به بتمن اطلاع می‌دهد که GBP/USD به ۱.۴۱۰۰ دلار رسیده است، یعنی ۱۰۰ پیپ افزایش یافته است.
مرد عنکبوتی می‌گوید: «سلام شنل‌دار تاریکی! نرخ ارز ۰.۰۱ دلار یا ۱۰۰ پیپ بالا رفته است.»
بتمن با بت‌فون خود بررسی می‌کند و می‌بیند که GBP/USD در واقع به ۱.۴۱۰۰ دلار رسیده است.
بتمن می‌گوید: «نمی‌دانم این قیمت تا چه مدت دوام می‌آورد. من خارج هستم. بیایید شرط را ببندیم.»
محاسبه سود و زیان
در ابتدای شرط‌بندی، GBP/USD ۱.۴۰۰۰ دلار بود و در انتها ۱.۴۱۰۰ دلار. بنابراین، تفاوت ۰.۰۱ دلار یا ۱ سنت است.
مرد عنکبوتی می‌گوید: «لعنت! به نظر می‌رسد “حس عنکبوتی” من در بازار فارکس کار نمی‌کند. به نظر می‌رسد که باختم. سود شما ۰.۰۱ دلار است. همه آن را یکجا خرج نکنید!»
مرد عنکبوتی یک پنی به بتمن می‌دهد.
شرط‌بندی با ریسک بالاتر
بتمن با طمع، این‌گونه پاسخ می‌دهد: «من فقط ۰.۰۱ دلار سود کردم. این نوع سود ناچیز ممکن است برای یک عنکبوت خوب باشد، اما برای یک خفاش کافی نیست. اگر فقط شرط بزرگ‌تری می‌بستم، می‌توانستم پول بیشتری به دست بیاورم و حتی ثروتمندتر شوم.»
بتمن شرط دیگری پیشنهاد می‌کند: «باشه، آقای لوس‌بازی‌مرد! بیایید همان شرط را ببندیم. اما این بار، به جای ۱ واحد GBP/USD، روی ۱۰,۰۰۰ واحد GBP/USD شرط می‌بندیم!»
مرد عنکبوتی پاسخ می‌دهد: «اما من معادل ۱۰,۰۰۰ دلار پول نقد حمل نمی‌کنم! بتمن من خیلی تنگ است. انگار دارم شلوار جین skinny مشکی‌ای پوشیده‌ام که کل بدن جذابم را پوشانده است.»
وثیقه (مارجین)
با توجه به کمبود سرمایه، مرد عنکبوتی راه‌حلی پیشنهاد می‌کند: «اوه… و من فکر می‌کردم ثروتمند هستی. چقدر پول نقد همراهت داری؟»
بتمن کیف پولش را چک می‌کند و می‌گوید: «۲۰ دلار دارم. به غیر از پنی‌ای که تازه از تو بردم.»
مرد عنکبوتی می‌گوید: «مشکلی نیست، بتمن. فرض کنیم کل مبلغ را به تو قرض داده‌ام. به این ترتیب، برای هر حرکت ۱ پیپی، ۱ دلار سود می‌کنی. یعنی اگر GBP/USD دوباره ۱۰۰ پیپ بالا برود، به جای ۰.۰۱ دلار، ۱۰۰ دلار به دست می‌آوری!»
انتخاب کارگزار فارکس
انتخاب کارگزار مناسب، یکی از مهم‌ترین تصمیماتی است که هر معامله‌گر فارکس باید بگیرد. در این بخش، به نکات کلیدی‌ای اشاره می‌کنیم که به شما در انتخاب آگاهانه‌ی کارگزار یاری می‌رساند.
ریسک‌های مرتبط با کارگزاران نامعتبر
این بخش با داستانی غیررسمی، ریسک‌های ناشی از انتخاب کارگزار نامعتبر را توضیح می‌دهد. توجه داشته باشید که این مثال تنها جنبه‌ی آموزشی دارد.
ریسک طرف مقابل (Counterparty Risk)
در داستان، مرد عنکبوتی با بتمن شرط‌بندی می‌کند و در صورت باخت، قادر به پرداخت بدهی خود نیست. این سناریو، ریسک طرف مقابل را به تصویر می‌کشد.
طرف‌های مقابل در معامله: هنگام معامله با کارگزار فارکس، شما و کارگزار، طرف‌های مقابل هم محسوب می‌شوید.
تعهدات کارگزار: مشابه مرد عنکبوتی، کارگزار نیز طرف مقابل معامله‌ی شما را می‌گیرد. اما آیا کارگزار توانایی ایفای تعهدات خود در صورت باخت شما را دارد؟
مهم است که اطمینان حاصل کنید کارگزار می‌تواند در صورت برد شما (و باخت خودش)، به تعهدات مالی خود عمل کند.
نکات مهم در انتخاب کارگزار فارکس
شناخت کارگزار
- عدم شفافیت در هویت کارگزار: برخلاف داستان، در دنیای واقعی، هنگام معامله با کارگزار، ممکن است مستقیما با فرد خاصی در ارتباط نباشید.
- اعتبارسنجی کارگزار: اطمینان حاصل کنید که کارگزار، یک شرکت قانونی و مجاز است که خدمات معاملات فارکس را ارائه می‌دهد. به سابقه‌ی فعالیت و شهرت کارگزار توجه کنید.
ماهیت معاملات در فارکس
- فقدان مالکیت ارز: در داستان، بتمن و مرد عنکبوتی، مالکیت پوند انگلیس را بر عهده نمی‌گیرند. آنها صرفا بر روی نوسانات قیمت GBP/USD شرط‌بندی می‌کنند.
بستر معاملاتی
- بازار ساختگی: در داستان، مرد عنکبوتی به تنهایی بازاری برای شرط‌بندی بر روی جهت قیمت GBP/USD ایجاد می‌کند.
- تعداد طرفین معامله: توجه کنید که تنها دو طرف در معامله‌ی داستان دخیل بودند. در معاملات واقعی، کارگزار معمولا طرف مقابل همه‌ی معاملات شماست.
مدیریت ریسک توسط کارگزار
- ناتوانی کارگزار در ایفای تعهدات مالی: در داستان، مرد عنکبوتی به دلیل کمبود سرمایه، قادر به پرداخت بدهی خود به بتمن نیست.
- مشابهت با کارگزاران نامعتبر: برخی کارگزاران نیز ممکن است با مشکلات مالی مواجه شوند و توانایی پرداخت به معامله‌گران را نداشته باشند.
قیمت‌گذاری
- اختیار کارگزار در تعیین قیمت: در داستان، مرد عنکبوتی هر قیمتی را که می‌خواست برای GBP/USD تعیین می‌کرد.
- بررسی قیمت‌گذاری کارگزار: مهم است که قیمت‌های ارائه‌شده توسط کارگزار را با منابع مستقل مانند گوگل مقایسه کنید تا از صحت آنها اطمینان حاصل نمایید.
کیفیت اجرای سفارشات
- تغییر قیمت در لحظه ثبت سفارش (اسلیپیج): در داستان، زمانی که بتمن قصد ثبت سفارش داشت، مرد عنکبوتی قیمت را از ۱.۴۱۰۰ به ۱.۴۱۵۰ تغییر داد.
- تاثیر اسلیپیج بر معاملات: اسلیپیج می‌تواند به ضرر یا سود معامله‌گر منجر شود. در مثال ذکر شده، بتمن دچار اسلیپیج منفی شد، زیرا قیمت نهایی سفارش، بالاتر از قیمت مورد انتظار او بود.
برای انتخاب آگاهانه‌ی کارگزار فارکس،
- لغزش (اسلیپیج) در معاملات فارکس
- لغزش (اسلیپیج)
تعریف لغزش
لغزش +6به تفاوت بین قیمت مورد انتظار برای یک معامله و قیمت واقعی که معامله در آن اجرا می‌شود، اطلاق می‌شود.
علل لغزش
لغزش می‌تواند به دلایل مختلفی رخ دهد، از جمله:
نوسانات بازار: در بازارهای پرنوسان، قیمت‌ها می‌توانند به سرعت تغییر کنند. در این شرایط، ممکن است قیمت معامله شما در زمان اجرا، با قیمت مورد انتظارتان در زمان ثبت سفارش، متفاوت باشد.
تأخیر در پردازش سفارش: اگر پردازش سفارش شما به هر دلیلی با تأخیر مواجه شود، ممکن است قیمت در زمان اجرا تغییر کند.
عدم نقدینگی: در بازارهای کم‌نقدینگی، ممکن است برای یافتن طرف مقابل معامله در قیمت مورد نظرتان، با مشکل مواجه شوید.
انواع لغزش و نحوه عملکرد کارگزاران فارکس
لغزش به دو نوع مثبت و منفی تقسیم می‌شود:
- لغزش مثبت: زمانی رخ می‌دهد که قیمت نهایی معامله، بهتر از قیمت مورد انتظار شما باشد. این اتفاق به نفع شماست و سودتان را افزایش می‌دهد.
- لغزش منفی: زمانی رخ می‌دهد که قیمت نهایی معامله، بدتر از قیمت مورد انتظار شما باشد. این اتفاق به ضرر شماست و سودتان را کاهش می‌دهد یا ضررتان را افزایش می‌دهد.
مثال لغزش منفی در داستان بتمن
در داستان، زمانی که بتمن قصد دارد معامله‌ای را در قیمت ۱.۴۱۰۰ باز کند، مرد عنکبوتی قیمت را به ۱.۴۱۵۰ تغییر می‌دهد. این اتفاق، نمونه‌ای از لغزش منفی است.
تأثیر لغزش بر معاملات
لغزش می‌تواند به ضرر یا سود معامله‌گر باشد. در مثال ذکر شده، بتمن به دلیل لغزش منفی، متحمل ضرر بیشتر می‌شود.
اهمیت کیفیت اجرای سفارش
حتی اگر قیمت ارائه‌شده توسط کارگزار، دقیق و عادلانه باشد، اگر سفارش شما در آن قیمت اجرا نشود، هیچ فایده‌ای ندارد.
نحوه ارزیابی کیفیت اجرای سفارش
برای ارزیابی کیفیت اجرای سفارش توسط کارگزار، می‌توانید به موارد زیر توجه کنید:
- میزان لغزش: میزان لغزش در معاملاتتان را بررسی کنید. اگر لغزش به طور مکرر و با مقادیر زیاد اتفاق می‌افتد، ممکن است کارگزارتان از کیفیت اجرای سفارش پایینی برخوردار باشد.
- سرعت اجرای سفارش: به سرعت اجرای سفارشاتتان توجه کنید. اگر سفارشات شما با تأخیر اجرا می‌شوند، ممکن است کارگزارتان از سیستم معاملاتی ضعیفی استفاده کند.
- میزان پرش قیمت (Spread): به میزان پرش قیمت در معاملاتتان توجه کنید. پرش قیمت، به تفاوت بین قیمت خرید و قیمت فروش یک جفت ارز اطلاق می‌شود. کارگزاران معتبر، معمولاً پرش قیمت پایینی را به مشتریان خود ارائه می‌دهند.
لغزش، یکی از پدیده‌های رایج در بازارهای مالی است که می‌تواند به ضرر یا سود معامله‌گر باشد. انتخاب کارگزار معتبر با کیفیت اجرای سفارش بالا، می‌تواند به کاهش لغزش و افزایش سودآوری معاملات شما کمک کند.
در درس‌های بعدی، به طور مفصل به موضوع لغزش و سایر Aspekte مربوط به معاملات فارکس خواهیم پرداخت.
